Частка проблемних кредитів на Кіпрі впала майже з половини портфеля до рівня ЄС

Банки Кіпру практично розв’язали проблему непрацюючих кредитів: їхня частка знизилася майже з половини всього кредитного портфеля на піку кризи до значень, близьких до середніх по ЄС. Про це йдеться в аналітичному матеріалі Центрального банку Кіпру, який підготував співробітник відділу аналізу ризиків Ксіенос Сократус.

Криза виникла через стрімке розширення кредитування після вступу Кіпру до ЄС і переходу на євро. Банки виявилися сильно залежними від забудовників і будівельного сектору, а під час видачі позик орієнтувалися не на здатність позичальника платити, а на вартість застави. Коли ціни на нерухомість, доходи та довіра обвалилися, застава захистила гірше, ніж очікували, а тривалі судові процедури стягнення та реструктуризація за принципом «продовжуй і роби вигляд» відкладали визнання реальних дефолтів.

Банківська криза 2013 року зі списанням частини депозитів та обмеженнями на рух капіталу посилила спад. У 2014 році Європейське банківське управління запровадило єдині правила звітності щодо проблемних кредитів. Із 2015 до 2018 року банки створили спеціальні підрозділи для роботи з простроченою заборгованістю, а з 2018 року розчищення пішло швидше: борги почали продавати цілими портфелями, і поворотним моментом у Центробанку називають угоду Bank of Cyprus під назвою Project Helix.

Перевіркою оновленої системи стала пандемія: на піку близько половини діючих кредитів потрапили під мораторій на платежі, але нової хвилі проблемних позик не відбулося. У Центробанку пояснюють це накопиченим запасом капіталу та обережнішими стандартами кредитування.

Водночас основна частина проблемних боргів не зникла, а перейшла до компаній із викупу кредитів: вони залишаються непогашеними, але вже поза банківськими балансами, а позичальники й далі мають справу з процедурами стягнення. «Проблема непрацюючих кредитів ніколи не була просто банківським показником. Це було макроекономічне обмеження», — зазначає Сократус. За його висновком, банки закрили свою главу кризи, а для багатьох позичальників вона все ще пишеться.